Un convenio de préstamo es un acuerdo que estipula los términos y condiciones de las pólizas de préstamo entre un prestatario y un prestamista. El acuerdo otorga a los prestamistas los mejores bancos en EE. UU. Según la Corporación Federal de Seguros de Depósitos de EE. UU., En febrero de 2014 había 6.799 bancos comerciales asegurados por la FDIC en EE. UU. El banco central del país es el Banco de la Reserva Federal, que se creó después de la aprobación de la Ley de la Reserva Federal en 1913 libertad de acción para otorgar préstamos sin dejar de proteger su posición crediticia. Del mismo modo, debido a la transparencia de las regulaciones, los prestatarios obtienen expectativas claras de los prestamistas.
El convenio del préstamo permite a los prestatarios prepararse para su reembolso antes y durante el contrato. Sin embargo, en caso de que un prestatario no pague o incumpla el convenio, el prestamista tiene derecho a reclamar la suma del préstamo en su totalidad. El convenio asegura que (1) los derechos de los prestamistas estén seguros, (2) haya un mecanismo confiable para rectificar el proceso y (3) haya una ilustración clara de los eventos que conducen al incumplimiento del prestatario.
Tipos de convenios de préstamo
En los convenios de préstamos, hay tres tipos de acuerdos comúnmente conocidos: convenios de préstamos afirmativos, convenios de préstamos negativos y convenios de préstamos financieros.
Pacto de préstamo afirmativo
Los convenios de préstamo afirmativos recuerdan a los prestatarios que deben realizar actividades expresadas para mantener un funcionamiento saludable de sus negocios, lo que a cambio creará un desempeño financiero estable. Sin embargo, en incumplimiento de este convenio, el prestatario incurrirá en incumplimiento de sus obligaciones. Como resultado, el prestatario puede recibir un período de gracia para corregir las violaciones o, peor aún, el prestamista puede anunciarlo como un incumplimiento y, por lo tanto, exigir el reembolso total.
Ejemplos de expectativas de los prestamistas en convenios de préstamos afirmativos
- Los prestamistas esperan que los prestatarios cumplan con sus obligaciones fiscales. Contabilidad de impuestos sobre la renta El impuesto sobre la renta y su contabilidad es un área clave de las finanzas corporativas. Tener una comprensión conceptual de la contabilidad de los impuestos sobre la renta permite a una empresa mantener la flexibilidad financiera. Los impuestos son un campo intrincado para navegar y a menudo confunden incluso a los analistas financieros más capacitados. tanto para la empresa como para sus empleados.
- Los prestamistas esperan que los prestatarios mantengan libros de cuentas creíbles y verificables. Tres estados financieros Los tres estados financieros son el estado de resultados, el balance general y el estado de flujos de efectivo. Estas tres declaraciones fundamentales son intrincadas. Este requisito permite que los prestamistas puedan determinar la salud de las finanzas de los prestatarios cada año financiero Año fiscal (FY) Un año fiscal (FY) es un período de tiempo de 12 meses o 52 semanas utilizado por gobiernos y empresas con fines contables para formular informes financieros anuales. Un año fiscal (FY) no necesariamente sigue al año calendario. Puede ser un período como el 1 de octubre de 2009 al 30 de septiembre de 2010..
- Los prestamistas esperan que los prestatarios obtengan pólizas de seguro confiables para sus negocios y al menos las extiendan a los prestamistas como parte asegurada adicional.
- Para administrar un negocio en un entorno comercial soportable, los prestamistas esperan que los prestatarios mantengan una relación de trabajo confiable con sus respectivos estados al hacer cumplir y acatar las leyes.
Pacto de préstamo negativo
A veces, los prestamistas pueden querer crear un cortafuegos alrededor de todas las decisiones financieras y de propiedad importantes tomadas por el prestatario. Para lograr esto, se aseguran de poseer derechos a notificaciones como alteraciones de la estructura de capital Estructura de capital La estructura de capital se refiere a la cantidad de deuda y / o capital que emplea una empresa para financiar sus operaciones y financiar sus activos. Estructura de capital de una empresa. Como resultado, agiliza la credibilidad del prestatario y también reduce las posibilidades de incumplimiento. Por esta razón, por lo tanto, es importante que las empresas o los prestatarios comprendan en profundidad los términos de los convenios del préstamo para asegurarse de que no reciban disparos cruzados amistosos no deseados, ya que los prestamistas no tienen la intención de perder su inversión.
Ejemplos de restricciones de prestamistas en convenios de préstamos negativos
- Una estipulación clara de que los prestamistas poseen el derecho de prevenir fusiones o adquisiciones sin la debida notificación o conocimiento pleno del proceso.
- El convenio incluye una cláusula que evita que el prestatario invierta sin el permiso del prestamista.
- De manera similar, existe una cláusula que impide que los prestatarios cancelen o vendan activos sin la debida notificación de la transacción a los prestamistas.
- El prestatario debe controlar los índices de deuda relacionados con las coberturas de servicios.
- El prestamista puede prohibir que el prestatario ejerza prácticas de acciones como distribuir y pagar a los accionistas.
Convenios de préstamos financieros
Los convenios de préstamos financieros vigilan si el prestatario está alcanzando o cumpliendo de cerca los objetivos de las estimaciones proporcionadas al prestamista. Por lo tanto, cuanto más cerca de los objetivos, más satisfecho está el prestamista. De manera similar, cuanto más lejos de las proyecciones reales, más probable es que el prestatario incumpla. Por lo tanto, para estar seguros, los prestamistas pueden establecer restricciones sobre la cantidad de crédito al que puede acceder el prestatario en un período determinado. A continuación se muestran los detalles.
Ejemplos de términos en convenios de préstamos financieros
- El prestamista puede monitorear continuamente la razón corriente del prestatario para asegurarse de que se mantenga relativamente atractiva y prometedora.
- El convenio de préstamo financiero brinda una guía clara sobre qué tan bajo o qué tan alto puede tener un crédito un prestatario.
Eventos en los que el prestatario incumple el convenio de préstamo
Si llega a un punto en el que un prestatario incumple un convenio de préstamo, sin duda el prestamista tomará medidas para resolver la disputa. A veces, las negociaciones pueden ser fáciles. En otros casos extremos, implicará medidas estrictas. A continuación se muestran los detalles de ambas circunstancias.
Enfoques en la resolución amistosa de controversias
- Extensión del período de presentación : en caso de que el prestatario no presente los libros de cuentas a tiempo, el prestamista, bajo severas advertencias, puede extender el período de presentación.
- Ofrecimiento de exención : en otra ocasión, fuera de su buena voluntad, el prestamista puede ofrecer la exención al prestatario.
- Recompras de deuda : en caso de que la deuda aún sea factible, el prestamista puede preferir recompras de deuda. Es decir, un prestamista puede reducir el monto de la deuda principal para permitirle al prestatario pagar la deuda en cuotas más bajas en comparación con el monto inicial.
- Acuerdos legales - el prestamista puede ofrecer al prestatario un acuerdo de indulgencia de unión al prestatario a otro cuando van a pagar el importe restante en cuestión.
- Acuerdos extrajudiciales : a veces, los prestamistas pueden no llegar al punto de castigar al prestatario con casos judiciales. En cambio, pueden decidir renegociar el acuerdo fuera de los tribunales.
- Enmiendas : debido a las condiciones que rodean las operaciones de la empresa, el prestamista puede optar por adaptarse al prestatario modificando algunas cláusulas a favor del prestatario.
- Proporcionar una solución de equidad : en este tipo de resolución de disputas, el prestamista puede decidir acercarse a los accionistas para inyectar más fondos a la empresa o agregar flujos de efectivo adicionales.
Enfoques en la resolución intensa de controversias
- Liquidación de la garantía del prestatario : el prestamista puede decidir liquidar la garantía del prestatario contra el préstamo en caso de incumplimiento.
- Insolvencia : en caso de que el negocio ya no sea viable, el prestamista no tiene otra opción que presionar por la insolvencia.
Otros recursos
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- Capacidad de endeudamiento Capacidad de endeudamiento La capacidad de endeudamiento se refiere a la cantidad total de deuda en la que una empresa puede incurrir y pagar de acuerdo con los términos del contrato de deuda.
- Acuerdo entre acreedores Acuerdo entre acreedores Un acuerdo entre acreedores, comúnmente conocido como escritura entre acreedores, es un documento firmado entre uno o más acreedores, que estipula de antemano cómo se resuelven sus intereses en competencia y cómo trabajar en conjunto al servicio de su prestatario mutuo.
- Programa de deuda Programa de deuda Un programa de deuda establece todas las deudas que tiene una empresa en un programa basado en su vencimiento y tasa de interés. En modelos financieros, los gastos por intereses fluyen
- Carta de garantía Carta de garantía Una carta de garantía se refiere a un compromiso por escrito emitido por un banco a solicitud de un cliente que ha celebrado un acuerdo de venta para comprar bienes de un proveedor, proporcionando garantía de que el cliente cumplirá con las obligaciones del contrato celebrado con el proveedor. Aparte de la compra de bienes, un
