Una obligación de retiro de activos (ARO) es una obligación legal que está asociada con el retiro de un activo tangible a largo plazo. Generalmente es aplicable cuando una empresa es responsable de retirar equipos o limpiar materiales peligrosos en una fecha futura acordada.
Una empresa debe realizar el ARO para un activo a largo plazo en el momento en que ocurre un evento que obliga, para que sus estados financieros reflejen con precisión el valor de la empresa.
Objeto de las obligaciones de retiro de activos
El propósito de las obligaciones de retiro de activos es actuar como un valor razonable de una obligación legal que asumió una empresa cuando instaló activos de infraestructura que deben ser desmantelados en el futuro (junto con los esfuerzos de remediación para restaurar su estado original). El valor razonable del ARO debe reconocerse de inmediato, para que no se distorsione la situación financiera actual de la empresa; sin embargo, debe hacerse de manera confiable.
Es una solución a un problema de selección adversa que pueda existir en el mercado. En el mundo real, los ARO son utilizados principalmente por empresas que suelen utilizar infraestructura en sus operaciones. Un buen ejemplo son las compañías de petróleo y gas. Balances generales de las compañías de petróleo y gas. Los elementos únicos en los balances de las compañías de petróleo y gas incluyen reservas probadas, reservas no probadas, obligación de retiro de activos y valor razonable de derivados. .
Reglas de gobierno para ARO
Los cálculos de ARO se rigen por la Regla 143 del Consejo de Normas de Contabilidad Financiera. La regla esencialmente establece que una empresa tiene la obligación legal de eliminar el activo, y hay ciertas reglas de cálculo que debe seguir un contador.
Cálculo de ARO
Cuando una empresa instala un activo a largo plazo con la intención de eliminarlo en el futuro, incurre en un ARO. Para reconocer el valor razonable de la obligación, los CPA utilizan una variedad de métodos; sin embargo, lo más común es utilizar la técnica del valor presente esperado. Para utilizar la técnica del valor presente esperado, necesitará lo siguiente:
1. Tasa de descuento
Adquirir una tasa libre de riesgo ajustada al crédito para descontar los flujos de efectivo a su valor presente. La calificación crediticia Calificación crediticia Una calificación crediticia es una opinión de una agencia de crédito en particular con respecto a la capacidad y voluntad de una entidad (gobierno, empresa o individuo) para cumplir con sus obligaciones financieras en su totalidad y dentro de las fechas de vencimiento establecidas. Una calificación crediticia también significa la probabilidad de que un deudor incumpla. de una empresa puede afectar la tasa de descuento.
2. Distribución de probabilidad
Al calcular los valores esperados, necesitamos conocer la probabilidad de que ocurran ciertos eventos. Por ejemplo, si solo hay dos resultados posibles, puede suponer que cada resultado tiene una probabilidad del 50% de suceder. Se recomienda que utilice el método de distribución de probabilidad a menos que se deba considerar otra información.
Luego, puede seguir los pasos para calcular el valor presente esperado del ARO:
1. Estime el momento de los costos futuros de retiro (flujos de efectivo), junto con sus respectivos montos.
2. Determine una tasa de descuento apropiada basada en la calificación crediticia de las empresas y una tasa subyacente libre de riesgo. Puede utilizar el Modelo de valoración de activos de capital (CAPM) Modelo de valoración de activos de capital (CAPM) El Modelo de valoración de activos de capital (CAPM) es un modelo que describe la relación entre el rendimiento esperado y el riesgo de un valor. La fórmula CAPM muestra que el rendimiento de un valor es igual al rendimiento sin riesgo más una prima de riesgo, según la beta de ese valor para encontrar la tasa de descuento adecuada.
3. Reconozca cualquier aumento de período a período en el valor en libros de ARO (es como un gasto de acumulación). Puede hacerlo multiplicando el saldo inicial del pasivo por la tasa libre de riesgo ajustada al crédito original.
4. Reconocer las revisiones de pasivos al alza: descontar los costos en los que pueda incurrir en el futuro y que no haya contabilizado originalmente.
5. Reconozca las revisiones de pasivos a la baja: elimine el efecto de descuento de cualquier costo que pudiera haber sido exagerado en su estimación original.
Si está buscando una estimación aproximada, generalmente puede adquirirla contabilizando solo la inflación. Por ejemplo, si tiene un contrato de arrendamiento de 40 años sobre un terreno, el costo del ARO hoy es de $ 10,000 y espera que la inflación sea del 2% anual, entonces:
Los $ 22,080.40 es el valor razonable aproximado que una empresa deberá gastar cuando retire el activo en 40 años.
Medición subsiguiente de ARO
Una empresa debe revisar periódicamente sus ARO para tener en cuenta las revisiones de pasivos al alza o a la baja. Durante la revisión, la empresa debe utilizar una tasa de descuento actualizada que refleje las condiciones actuales del mercado. Siga los pasos a continuación para ayudar en el reconocimiento de cualquier costo adicional realizado por un ARO desde el reconocimiento original:
1. Reconozca los costos futuros (el pasivo) a valor razonable.
2. Asignar el pasivo ARO durante la vida útil del activo a largo plazo.
3. Mida los cambios en el ARO (el pasivo) con el paso del tiempo, utilizando la tasa de descuento original cuando se reconoció cada nivel de pasivo. Se reflejará en los distintos saldos del balance.
4. A medida que pasa el tiempo, las probabilidades y la cantidad que están asociadas con el ARO mejorarán en la precisión predictiva. Como tal, debe considerar continuamente si ajustar el pasivo hacia arriba o hacia abajo.
Si ajusta al alza, use la tasa libre de riesgo ajustada al crédito actual para descontarla. Si ajusta a la baja, use la tasa libre de riesgo ajustada al crédito original Tasa libre de riesgo La tasa de rendimiento libre de riesgo es la tasa de interés que un inversionista puede esperar ganar en una inversión que conlleva riesgo cero. En la práctica, se considera comúnmente que la tasa libre de riesgo equivale al interés pagado en una letra del Tesoro del gobierno a 3 meses, generalmente la inversión más segura que puede hacer un inversionista. .
Un individuo generalmente llevará a cabo una medición posterior de un ARO cuando una parte del pasivo debe pagarse antes de que el activo se retire. Si no hay ningún gasto asociado con la retirada del activo, pueden anotar el ARO a 0.
Recursos adicionales
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