¿Qué es Comprar y Construir?

La estrategia de compra y construcción es cuando una empresa expande sus operaciones mediante la adquisición de una empresa de plataforma con experiencia desarrollada que luego puede desarrollar. Cuando un negocio requiere crecimiento y expansión, hay varias posibilidades a considerar. La empresa puede desarrollar sus capacidades internas que impulsarán la expansión, o puede comprar una empresa con una experiencia ya desarrollada en esa área de especialización y seguir desarrollándola. La estrategia Buy and Build adopta la última opción. El efecto puede crear un gran valor ya que las operaciones de varias empresas más pequeñas se combinan para agregar valor a la nueva empresa. Sin embargo, el éxito de la combinación depende en gran medida de la empresa de la plataforma, lo que puede resultar en la destrucción del valor si la estrategia no se ejecuta correctamente.

Comprar y construir

Beneficios de comprar y construir

La estrategia de compra y construcción trae consigo muchos beneficios. La estrategia es una plataforma para que una organización se expanda y crezca. Permite a las organizaciones expandirse a través de adquisiciones que agregan valor a su negocio. El desarrollo de habilidades en un entorno organizacional Planificación de la sucesión La planificación de la sucesión se refiere al proceso en el que los empleados son contratados y desarrollados con el objetivo de cumplir un rol clave dentro de una organización. Lleva tiempo y niega a la organización la experiencia necesaria para prosperar. Sin embargo, este tiempo podría ahorrarse mediante la adquisición de dicha estrategia. El crecimiento de una organización requiere habilidades y experiencia que respalden la realización de negocios y la expansión a otros mercados con éxito. La desventaja de esta estrategia es que reducirá la cantidad de recursos con el tiempo.

Los negocios adquiridos, en cierta medida, determinan el éxito de la fusión. Al comprar empresas existentes, la empresa debe optar por empresas que puedan trabajar juntas como equipo, ya que es más fácil prosperar juntas como equipo. La estrategia de compra y construcción es común entre las firmas de capital privado. Las 10 principales firmas de capital privado ¿Quiénes son las 10 firmas de capital privado más importantes del mundo? Nuestra lista de las diez empresas de capital riesgo más grandes, ordenadas por capital total recaudado. Las estrategias comunes dentro de PE incluyen adquisiciones apalancadas (LBO), capital de riesgo, capital de crecimiento, inversiones en dificultades y capital mezzanine. con un período de tenencia corto de entre tres y cinco años. Cuando los inversores colocan sus fondos en capital privado, lo hacen esperando una cantidad razonable de intereses después de un período de tiempo acordado.La disponibilidad de estos fondos para inversiones a corto plazo respalda la preferencia de una empresa de capital privado por el modelo comercial de compra y construcción.

El proceso de adquisición es un desafío debido a la naturaleza sensible del proceso de integración de la empresa. El proceso de implementación, por lo tanto, requiere una precisión de primer nivel para presionar los botones correctos para que la estrategia funcione. El equipo de gestión debe ser el adecuado, ya que gestiona toda la cartera de empresas.

Comprar y construir gráfico

Factores a considerar en una estrategia de compra y construcción

1. Evaluar la capacidad

Al participar en el proceso de crecimiento, una empresa debe evaluar primero su capacidad para financiar y administrar las pequeñas entidades que se unen a través de una estrategia de compra y construcción. Algunas entidades pueden apoyar cómodamente la adquisición de dichas plataformas y empresas, mientras que otras no. El enfoque que adopte la empresa debe adaptarse a sus planes de crecimiento y expansión. El crecimiento es una estrategia a largo plazo, y cada entidad debe apuntar a expandirse a otros mercados y localidades, lo que debe reflejarse en mayores ingresos y ganancias. Sin embargo, cualquier error de cálculo puede hacer que una entidad disminuya en lugar de mejorar, debido a estrategias de crecimiento y expansión incorrectas.

2. Despliegue estratégicamente

La adquisición y, posteriormente, la integración de una empresa de plataforma con el resto de empresas puede ser una tarea cuesta arriba si no está bien pensada. Por lo tanto, el proceso debe tomarse estratégicamente cada adquisición individualmente y con sumo cuidado. Cada adquisición debe integrarse cuidadosamente en el resto del grupo sin prisas por adquirir la próxima empresa. Esto asegura que la dirección tome las decisiones correctas de las empresas que también se integran perfectamente con otras entidades adquiridas. De lo contrario, la organización se basaría en una base inestable, lo que podría conducir al fracaso.

3. Invierta en la industria adecuada

La industria, en gran medida, determina si la estrategia de compra y construcción funcionaría. Algunas industrias se caracterizan por la falta de madurez y rentabilidad, especialmente para inversiones a corto plazo. El equipo de gestión debe elegir un sector lucrativo que crecerá, florecerá y florecerá en un período corto. Además, la empresa de la plataforma debería ser la más adecuada para el sector en cuestión. La experiencia guiará a la organización hacia un futuro rentable si la industria es la adecuada. Las empresas adquiridas deben, por tanto, estar relacionadas con el sector, lo que garantiza una mezcla rápida y un ahorro de tiempo y dinero.

4. Obtenga valor de la fusión

Una de las principales intenciones de una estrategia de compra y construcción es la adición de valor. Cuando se adquieren entidades más pequeñas y se fusionan en una organización, la combinación resultante debe ser una combinación perfecta. Las empresas adquiridas deben complementarse entre sí y agregar valor a la entidad combinada. Por ejemplo, la fusión de las empresas más pequeñas debería reducir el costo de hacer negocios, reducir los gastos operativos y aumentar el volumen de ganancias. El enfoque principal de cualquier negocio es obtener ganancias razonables y pagar sus cuotas sin dificultades. La expansión también es una prioridad, pero el momento y la estrategia de implementación son importantes.

5. Dar prioridad a los clientes

Los clientes son un componente esencial de cualquier negocio porque aportan ventas, ganancias, gastos y el establecimiento en sí. La empresa debe priorizar el bienestar de sus clientes ya que, sin ellos, no habría negocios para realizar transacciones. Al realizar cambios en el negocio, como incorporar nuevos componentes pequeños a través del modelo de compra y construcción, los clientes deben ser informados de tales intenciones con anticipación.

Cada una de las pequeñas empresas adquiridas debe trabajar para atraer y retener a sus clientes leales en el modelo comercial combinado. Muestre preocupación por su parte y convéncelos de los beneficios de los cambios que se producen en el negocio. Al final del ejercicio de estrategia de compra y construcción, el cliente debe sentirse convencido de que el movimiento era necesario. Los clientes leales también pueden ser recompensados ​​con descuentos y premios para difundir la imagen positiva de la organización.

Otros recursos

Para obtener más información y avanzar en su carrera, consulte los siguientes recursos financieros:

  • Proceso de fusiones y adquisiciones Fusiones Adquisiciones Proceso de fusiones y adquisiciones Esta guía le explica todos los pasos del proceso de fusiones y adquisiciones. Descubra cómo se completan las fusiones, adquisiciones y acuerdos. En esta guía, describiremos el proceso de adquisición de principio a fin, los distintos tipos de adquirentes (compras estratégicas o financieras), la importancia de las sinergias y los costos de transacción.
  • Análisis de las consecuencias de las fusiones y adquisiciones Análisis de las consecuencias de las fusiones El análisis de las consecuencias de las fusiones evalúa el impacto financiero que una fusión o adquisición puede tener en una empresa. Estos deben ser considerados cuidadosamente antes
  • Alianzas estratégicas Alianzas estratégicas Las alianzas estratégicas son acuerdos entre empresas independientes para cooperar en la fabricación, desarrollo o venta de productos y servicios.
  • Tipos de sinergias Tipos de sinergias Las sinergias de fusiones y adquisiciones pueden producirse a partir del ahorro de costes o del aumento de los ingresos. Existen varios tipos de sinergias en fusiones y adquisiciones. Esta guía proporciona ejemplos. Una sinergia es cualquier efecto que aumenta el valor de una empresa fusionada por encima del valor combinado de las dos empresas separadas. Pueden surgir sinergias en transacciones de fusiones y adquisiciones

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