El Adaptive Moving Average (KAMA) de Kaufman fue desarrollado por el teórico financiero cuantitativo estadounidense Perry J. Kaufman en 1998. La técnica comenzó en 1972 pero Kaufman la presentó oficialmente al público mucho más tarde a través de su libro, "Trading Systems and Methods". A diferencia de otros promedios móviles, el promedio móvil adaptable de Kaufman tiene en cuenta no solo la acción del precio sino también la volatilidad del mercado. Volatilidad La volatilidad es una medida de la tasa de fluctuaciones en el precio de un valor a lo largo del tiempo. Indica el nivel de riesgo asociado con los cambios de precio de un valor. Los inversores y comerciantes calculan la volatilidad de un valor para evaluar las variaciones pasadas de los precios.
La ventaja de Kaufman
Cuando la volatilidad del mercado es baja, la media móvil adaptativa de Kaufman permanece cerca del precio de mercado actual, pero cuando la volatilidad aumenta, se queda atrás. Lo que el indicador KAMA pretende hacer es filtrar el "ruido del mercado": aumentos temporales insignificantes en la acción del precio. Una de las principales debilidades de los promedios móviles tradicionales es que cuando se utilizan para señales comerciales, tienden a generar muchas señales falsas. El indicador KAMA busca disminuir esta tendencia - generar menos señales falsas - al no responder a movimientos de precios insignificantes a corto plazo.
Los comerciantes generalmente usan el indicador de promedio móvil para identificar las tendencias y reversiones del mercado. Cómo leer los gráficos de acciones Si va a negociar activamente con acciones como inversionista del mercado de valores, entonces necesita saber cómo leer los gráficos de acciones. Incluso los comerciantes que utilizan principalmente el análisis fundamental para seleccionar acciones en las que invertir todavía utilizan a menudo el análisis técnico del movimiento del precio de las acciones para determinar la compra y venta específicas, gráficos de acciones.
Cálculo de la media móvil adaptativa de Kaufman
Al calcular la media móvil adaptativa de Kaufman, se utilizan las siguientes configuraciones estándar:
- 10 - Número de períodos para el índice de eficiencia
- 2 - Número de períodos para la media móvil exponencial más rápida
- 30 - Número de períodos para la media móvil exponencial más lenta
Para obtener el valor de KAMA, primero debe calcular el valor del índice de eficiencia y la constante de suavizado.
Paso 1: Relación de eficiencia (ER)
El índice de eficiencia muestra la eficiencia de los cambios de precios. Fluctúa entre 1 y 0. Cuando el precio permanece sin cambios durante 10 períodos, la ER es cero. Sin embargo, si el precio sube o baja 10 períodos consecutivos, la ER se mueve a 1. Se calcula dividiendo la diferencia absoluta entre el precio actual y el precio al comienzo del período por la suma de la diferencia absoluta entre cada par. de cierres durante el período. La fórmula para calcular ER es la siguiente:
ER = Cambio / volatilidad
Cambio = valor absoluto [cierre - cierre (últimos 10 períodos)]
Suma de volatilidad = 10 períodos (cierre - cierre previo)
Paso 2: Constante de suavizado (SC)
La constante de suavizado se calcula para cada período. Utiliza el valor obtenido para el índice de eficiencia y dos constantes de suavizado de la siguiente manera:
SC = [ER x (SC más rápido - SC más lento) + SC más lento] 2
SC = [ER x (2 / (2 + 1) - 2 / (30 + 1)) + 2 / (30 + 1)] 2
En la ecuación anterior, (2/30 + 1) es la constante de suavizado para la EMA recomendada de 30 períodos. Además, la constante de suavizado más lenta es la SC para la EMA de 30 períodos más lenta, mientras que la constante de suavizado más rápida es la SC para la EMA de 2 períodos más corta.
Paso 3: KAMA
Después de obtener los valores de la función de eficiencia y la constante de suavizado, ahora puede calcular los valores del indicador de media móvil adaptativa de Kaufman. La fórmula es la siguiente:
KAMA i = KAMA i-1 + SC x (Precio - KAMA i-1 )
Dónde:
- KAMA ies el valor del período actual
- KAMA i -1 es el valor del período anterior al período que se calcula.
- El precio es el precio de origen para el período que se calcula.
Cómo funciona la media móvil adaptativa
Cuando los operadores utilizan el indicador de media móvil adaptable de Kaufman, obtienen una imagen clara del comportamiento del mercado, que pueden utilizar para tomar decisiones comerciales. El indicador utiliza datos históricos para obtener los valores finales. Los operadores toman una decisión sobre la base de la teoría de que las tendencias futuras continuarán desarrollándose en la misma dirección que las tendencias pasadas.
El indicador KAMA se puede aplicar fácilmente a un gráfico. El comerciante disfruta de la opción de personalizar el indicador especificando sus parámetros en el cuadro de diálogo de propiedades. Los principales parámetros a personalizar incluyen los períodos de cálculo y la apariencia del indicador. Los comerciantes pueden especificar el número de períodos a los que aplicar la media móvil adaptativa de Kaufman en el parámetro de cálculo. El número predeterminado de períodos es 14, pero los operadores pueden seleccionar cualquier valor entre 2 y 1000.
Cuando el indicador Adaptive Moving Average de Kaufman se representa en un gráfico, los operadores pueden usarlo para analizar el comportamiento de un mercado y predecir el movimiento futuro de los precios. El indicador KAMA se puede utilizar para identificar tendencias existentes, indicaciones de un posible cambio de tendencia inminente y puntos de inversión del mercado que se pueden utilizar para entradas o salidas comerciales.
Usando el KAMA
Uno de los usos del promedio móvil adaptable de Kaufman es identificar la tendencia general de la acción actual del precio del mercado. Básicamente, cuando la línea del indicador KAMA se mueve hacia abajo, indica la existencia de una tendencia bajista. Por otro lado, cuando la línea KAMA se mueve hacia arriba, muestra una tendencia alcista. En comparación con el promedio móvil simple, es menos probable que el indicador KAMA genere señales falsas que puedan hacer que un operador incurra en pérdidas.
La media móvil adaptativa de Kaufman también se puede utilizar para detectar el comienzo de nuevas tendencias y señalar puntos de inversión de tendencias. Una forma de hacerlo es trazando dos líneas KAMA en un gráfico, una con una media móvil a más corto plazo y otra con una media móvil a más largo plazo. Cuando una línea KAMA más rápida cruza por encima de una línea KAMA más lenta, esto indica un cambio de una tendencia bajista a una tendencia alcista. El operador puede tomar una posición larga y cerrar la operación cuando la línea MA más rápida cruza de regreso por debajo de la línea MA más lenta. Las señales de negociación también pueden derivarse del movimiento del precio de mercado en relación con la media móvil adaptativa de Kaufman. Si el precio cruza de abajo hacia arriba de la línea KAMA, esa es una señal alcista (compra). Por el contrario, el precio que cae desde arriba de la línea KAMA hacia abajo es una señal bajista (de venta).
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