Un préstamo a tasa variable es un tipo de préstamo en el que el interés cambia según los cambios en las tasas de interés del mercado. A diferencia de un préstamo de tasa fija, donde los prestatarios pagan una tasa de interés constante, un préstamo de tasa variable comprende pagos mensuales variables que cambian según los cambios de la tasa de interés del mercado.
Por lo general, los prestamistas siguen un índice financiero como la tasa de préstamos federal o la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR) LIBOR LIBOR, que es un acrónimo de la tasa de oferta interbancaria de Londres, se refiere a la tasa de interés que los bancos del Reino Unido cobran a otras instituciones financieras por un corto Préstamo a plazo con vencimiento de un día a 12 meses en el futuro. LIBOR actúa como base de referencia para las tasas de interés a corto plazo. Si el índice específico cambia, el prestamista ajusta su tasa de interés para que coincida con el índice. Sin embargo, los cambios en la tasa de interés que se cobra al cliente no son drásticos, sino que ocurren periódicamente de acuerdo con el acuerdo del prestamista.
Sumario rápido
- Un préstamo de tasa variable es un tipo de préstamo en el que la tasa de interés cambia con los cambios en las tasas de interés del mercado.
- La tasa de interés variable está vinculada a una tasa de referencia o de referencia, como la tasa de fondos federales o la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR) más un margen / diferencial determinado por el prestamista.
- Ejemplos de préstamos de tasa variable incluyen la tasa hipotecaria variable y las tarjetas de crédito de tasa variable.
Cómo funcionan los préstamos a tasa variable
El préstamo de tasa variable está vinculado a una tasa de referencia específica o índice de referencia, como la tasa de oferta interbancaria de Londres (LIBOR). El LIBOR es la tasa de interés a la que los bancos se piden prestado entre sí. La tasa se obtiene encuestando a los bancos y obteniendo información sobre las tasas de interés que pagan cuando solicitan préstamos a instituciones pares.
Una alternativa a LIBOR es la tasa preferencial. Tasa preferencial El término "tasa preferencial" (también conocida como tasa preferencial de préstamos o tasa de interés preferencial) se refiere a la tasa de interés que los grandes bancos comerciales cobran por los préstamos y productos de sus clientes con la calificación crediticia. en un pais. La tasa preferencial se utiliza como tasa de referencia para préstamos para automóviles, hipotecas y tarjetas de crédito. La tasa está vinculada a la tasa de fondos de la Reserva Federal, que es la tasa de interés que se cobra por los préstamos a un día para cumplir con los requisitos de fondos de reserva. La tasa de fondos federales Tasa de fondos federales En los Estados Unidos, la tasa de fondos federales se refiere a la tasa de interés que las instituciones de depósito (como bancos y cooperativas de crédito) cobran a otras instituciones de depósito por préstamos a un día de capital de sus saldos de reserva, sin garantía .está regulado directamente a través de las políticas de la Reserva Federal.
El LIBOR y la tasa preferencial de un país se utilizan como punto de partida para los prestamistas comerciales al establecer sus tasas de interés. Por lo general, los prestamistas cobran a los consumidores un margen o margen sobre la tasa de referencia seleccionada para generar una ganancia. El margen cobrado al consumidor dependerá de varios factores, como la duración del préstamo, el tipo de activo y el nivel de riesgo del consumidor (puntaje crediticio y calificación crediticia).
El índice de referencia más el margen / margen del prestamista se suman para producir la tasa de interés real que se cobra al consumidor. Por ejemplo, un préstamo para automóvil puede tener un precio de LIBOR a 6 meses + 3%. Significa que el préstamo utilizará LIBOR como tasa de referencia y cambiará al final de cada período de seis meses. El 3% es el margen que cobra el banco al consumidor.
Beneficios de los préstamos a tasa variable
Desde la perspectiva del prestatario, un préstamo a tasa variable es beneficioso porque a menudo están sujetos a tasas de interés más bajas que los préstamos a tasa fija. Muy a menudo, la tasa de interés tiende a ser más baja al principio y puede ajustarse en el transcurso del plazo del préstamo. Sin embargo, durante períodos de tasas de interés en constante fluctuación, un préstamo a tasa fija tiende a ser más atractivo que un préstamo variable. En tales casos, los préstamos a tasa fija tienen una tasa de interés que permanece sin cambios durante la duración del préstamo.
Desde la perspectiva del prestamista, un préstamo a tasa variable ofrece un mayor valor en comparación con un préstamo a tasa fija. Los prestamistas pueden ajustar la tasa de interés al alza para reflejar los cambios del mercado, mientras que el interés cobrado sobre un interés de tasa fija permanece fijo independientemente de los cambios en el mercado.
¿Qué es una hipoteca de tasa variable?
Una hipoteca de tasa variable es un préstamo hipotecario donde la tasa de interés se ajusta periódicamente para reflejar los cambios en la tasa de interés de referencia. Los prestamistas hipotecarios pueden ofrecer un interés variable sobre el préstamo hipotecario durante todo el plazo del préstamo u ofrecer una hipoteca de tasa ajustable que combine tasas de interés fijas y variables. Una hipoteca de tasa variable se ajusta a una tasa superior a la tasa de referencia o de referencia.
Los prestatarios prefieren préstamos variables cuando esperan que las tasas de interés bajen en el futuro. Pueden beneficiarse de tipos de interés más bajos cuando bajan los tipos de interés del mercado. Por otro lado, cuando el contrato de préstamo establece un límite a la tasa variable, los prestatarios están protegidos contra el aumento de las tasas de interés. Significa que hay un límite máximo sobre cuánto se le puede cobrar al prestatario independientemente de la tasa de interés de referencia.
Cómo se estructura una hipoteca de tasa variable
La tasa variable de una hipoteca está estructurada de manera que incluye una tasa indexada y un margen de tasa variable. Los prestatarios de alta calidad pueden calificar solo para la tasa indexada, que está vinculada a la tasa preferencial del prestamista o LIBOR. A los prestatarios se les cobra una tasa de interés sobre la hipoteca que fluctúa con los cambios en las tasas del mercado.
El préstamo tiene dos formas. Primero, a los prestatarios se les puede cobrar una tasa de interés variable durante todo el plazo del préstamo. En este caso, la tasa de interés se fijará a la tasa indexada más un margen / margen determinado por el prestamista. Aparte del préstamo a tasa variable a plazo completo, la tasa de interés variable puede ser parte de un préstamo híbrido.
Un ejemplo es una hipoteca de tasa ajustable que combina tasas de interés fijas y variables durante el plazo del préstamo. La hipoteca de tasa ajustable 5/1 requiere que los prestatarios paguen una tasa de interés fija durante los primeros cinco años del plazo del préstamo y una tasa de interés variable que se restablecería cada año en función de la tasa indexada en la fecha de restablecimiento.
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- Tasa de interés flotante Tasa de interés flotante Una tasa de interés variable se refiere a una tasa de interés variable que cambia durante la duración de la obligación de la deuda. Es lo opuesto a una tasa fija.
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